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Tech Blog

162019-07

サプライヤー・カスタマー関係における情報の非対称性からリターンを生む方法

企業同士は"サプライヤー(商品供給者)"と"カスタマー(顧客)"の関係で繋がっている。本記事では、”市場参加者の注意力の散漫”によるサプライヤー/カスタマー2社間の特徴的な株価変動を実例とともに紹介したあと、その関係を投資戦略に組み込んだカスタマーモーメンタムとその実験について説明する。

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052019-07

Dynamic Mode Decomposition ~データから時空間ダイナミクスを抽出する方法~

複雑な時空間ダイナミクスをデータから抽出する手法の一つとしてDynamic Mode Decomposition (動的モード分解)を紹介する

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052019-07

ヘッジファンドは勝てるのか?~2007年から2017年の間のヘッジファンドのパフォーマンスをくらべてみました~

米国株式市場を対象として、ヘッジファンドとインデックスとを比較した実証研究を紹介する。2007年から2009年の金融危機をはさんだ期間においても、インデックスを上回るパフォーマンスのヘッジファンドが存在することがわかった。

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272019-05

Graph Convolutional Networksの基礎

グラフ構造を扱うGraph Convolutional Networks (GCN)が近年盛り上がりを見せている.本記事では,Graph Convolutional Networksの基礎を解説した後,Coraデータセットを用いた簡単なクラス分類の実験について説明する.

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262019-05

金融商品や投資戦略の評価に使われている各種指標の紹介

銀行や証券会社で販売されている金融商品や、機関投資家が執行する投資戦略の性能評価に使用されている各種指標を紹介する。

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122019-04

複素リスク分散ポートフォリオ

金融資産のポートフォリオを生成するとは,適切な配分で複数の金融資産を保有することである. その際に, 数理最適化の手法が応用されている. 本稿ではポートフォリオ生成に関する基本的な内容を復習し, 複素リスク分散ポートフォリオの概要を説明する.

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112019-03

株価とマクロ経済指標との関係

日々の生活で触れる経済ニュースの中で,国内総生産や消費者物価指数といったマクロ経済指標と個々の企業の株価に関する情報は必ずといってもよいほど目にするものである.そこで,一つの疑問が湧いてくる.これらのマクロ経済指標と株価との間には何かしらの関係性があるのだろうか?本稿では,イギリス,ドイツ,フランスを対象に株式市場のインデックスとマクロ経済指標との間の関連性について調べた結果を紹介する.

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052019-03

Derivative DTW ~時系列パターンの類似度計算の手法~

時系列データ同士の類似度を算出する手法として,動的時間伸縮法 / DTW (Dynamic Time Warping) がある.この手法は、時系列データを点として扱っているが,形状によってはうまく機能しない場合がある.そこで,本記事ではDTWの拡張であるDDTW (Derivative Dynamic Time Warping)を用いた時系列パターンの類似度の算出に関して説明する.

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052019-03

サプライヤー・カスタマーの関係性を使った投資戦略

企業間取引での商品提供者(サプライヤー)と顧客(カスタマー)同士のつながりをサプライチェーンという。株価がサプライチェーンを伝わる際に情報の非対称性が存在すると仮定すると、そこには利益を獲得できる機会が生じると期待できる。この発想に基づいた投資戦略を紹介する。

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